周五,水泥股再度走強,截至發(fā)稿,冀東水泥漲近6%,祁連山、萬年青、尖峰集團漲超3%,海螺水泥、華新水泥、四川雙馬等跟漲。

　　天風證券研報指出,在進入四季度之前,各地加快了基建項目的落地以及明年基建項目申報的速度。同時本周央行三季度例會也表示要加大逆周期調節(jié)力度,穩(wěn)健的貨幣政策要松緊合適,經(jīng)濟保增長的壓力依然存在,加大基建投資是對沖經(jīng)濟壓力的重要措施,因此預計水泥需求有望在四季度延續(xù),明年有望保持平穩(wěn),隨著流動性改善,低估值水泥股有望受益。

　　華創(chuàng)證券研報指出,國慶期間,全國水泥市場需求將會出現(xiàn)減弱,考慮到各地區(qū)水泥和熟料庫存普遍不高,因此水泥價格將會保持平穩(wěn)為主,節(jié)后,隨著需求恢復,部分地區(qū)水泥價格將會繼續(xù)上行。今年以來,水泥行業(yè)需求表現(xiàn)較強,1-8月水泥產(chǎn)量同比增長7%；逆周期調控加碼,將有利于支撐后期水泥行業(yè)的需求。配置方面,推薦標的海螺水泥、華新水泥,并關注北部地區(qū)冀東水泥、天山股份的業(yè)績彈性。地產(chǎn)投資的韌性仍較強,從新開工、施工指標來看,水泥、小建材的需求有支撐。大中型建材企業(yè)資金狀況更好,預計將繼續(xù)受益于房地產(chǎn)集中度提升,營收快增長的勢頭仍將保持,且抵御風險能力更強。

　　安信證券研報指出,水泥板塊,1-8月份,我國水泥累計進口量增長明顯,水泥到岸均價略有下降。